Volatilidade No Mercado Forex

Volatilidade no Mercado Forex

Atualizado: 8 de março de 2013 às 04:59

A volatilidade é um conceito útil para os comerciantes forex que podem dar-lhes uma noção do risco envolvido na negociação de um determinado par de moedas. Isso pode ajudá-los a escolher de forma mais inteligente um tamanho adequado para uma posição de negociação com base em quanto risco eles podem tolerar. Aprenda a avaliar o risco com base na volatilidade.

No entanto, você precisará ser claro sobre o tipo de volatilidade que você está se referindo ao falar com outros comerciantes uma vez que um número de usos diferentes do termo são bastante comuns no mercado forex.

Tipos de Volatilidade

Diversas maneiras diferentes de usar a volatilidade do termo estão no uso comum entre forex, futuros da moeda corrente e comerciantes da opção da moeda corrente. Esses incluem:

No seu sentido mais informal, o termo volatilidade utilizado sem quaisquer outros modificadores é por vezes utilizado para descrever qualitativamente o grau de comércio errático dos mercados, isto é, mostrando oscilações substanciais entre altos e baixos.

Por exemplo, um comerciante pode se referir a um mercado whippy que negocia significativamente em ambas as direções como sendo especialmente volátil.

A volatilidade histórica, por outro lado, pode ser matematicamente definida como o desvio padrão anualizado dos movimentos de preços em relação ao preço médio observado ao longo do período.

Esta forma calculada de volatilidade pode ser especialmente útil na determinação do risco que a negociação de um par de moedas pode envolver, com base no que tem feito no passado.

Além disso, a volatilidade implícita no mercado cambial é a volatilidade anualizada implícita nos preços de opções de moeda determinados pelo mercado para uma determinada data de vencimento.

Essa forma de volatilidade determinada pelo mercado pode ser usada para avaliar o que o risco futuro esperado para a negociação em um determinado par de moedas pode envolver, uma vez que isso influencia as expectativas dos traders de opção de futuros balanços de preços.

No entanto, a volatilidade implícita não é constante e pode variar substancialmente com data de vencimento e preço de exercício. Para ajudar a ilustrar este fenômeno, a curva de volatilidade implícita mostra como o nível de volatilidade implícita muda em relação à data de vencimento.

Além disso, o sorriso de volatilidade ou curva de inclinação mostra como a volatilidade implícita muda em relação ao preço de exercício para opções de moeda de uma determinada data de vencimento.

Alavancagem e Volatilidade

Quando comerciantes forex varejo falar sobre alavancagem. Eles geralmente se referem ao tamanho de um comércio que podem controlar dado uma certa quantidade de dinheiro colocado em depósito como margem ou garantia.

A alavancagem nos mercados cambiais compõe uma ferramenta importante para os comerciantes de varejo devido à volatilidade relativamente mais baixa nos mercados de moeda corrente, que tende a variar entre 10% e 20% em uma base anualizada.

Compare essa variação de volatilidade para a volatilidade muito mais elevada, muitas vezes visto no mercado de ações. Por exemplo, um estoque pode mover cinco ou dez por cento em apenas uma sessão.

Além disso, as moedas normalmente movem-se em apenas décimos de uma porcentagem ou pips, com uma grande jogada sendo de 3% para a semana. Um movimento para cima ou para baixo de cinco ou dez por cento em uma sessão representa um movimento enorme em um par de moedas, e enquanto possível, tais movimentos são realmente muito raros.

Declaração de Risco: Trading Foreign Exchange sobre margem carrega um alto nível de risco e pode não ser adequado para todos os investidores. Existe a possibilidade de você perder mais do que seu depósito inicial. O alto grau de alavancagem pode trabalhar contra você, bem como para você.